Оценка безубыточного объема продаж и прибыли предприятия

Рисунок 10 – Динамика структуры актива баланса ООО «Татнефть-АльметьевскРемСервис» за период 2007–2009 гг.

Пассивная часть баланса в 2009 году характеризуется преобладающим удельным весом собственных источников средств, однако, доля собственных источников в общем объеме источников средств уменьшилась на 17,2% (с 88,87% до 71,6%), что несомненно, является негативной тенденцией.

Заемные средства предприятия ООО «ТН – АльмРС» в основном представлены кредиторской задолженностью. Сумма заемного капитала на протяжении анализируемого периода 2007–2009 гг. значительно возросла, а именно на 229249 тыс. руб. или 269,3% и составила на 01.01.2010 г. 308870 тыс. руб.

Для большей наглядности представим динамику структуры пассива баланса ООО «ТН – АльмРС» на рисунке 11.

Рисунок 11 – Динамика структуры пассива баланса ООО «Татнефть-АльметьевскРемСервис» за период 2007–2009 гг.

Данные рисунка 11 свидетельствуют о том, что за 2009 год сумма совокупного капитала увеличилась на 338062 тыс. руб. или на 49,0% и составила на конец 2009 года 1089120 тыс. руб. Собственный капитал увеличился на 112817 тыс. руб. и составил 780290 тыс. руб. Доля собственных средств в совокупном капитале на 1.01.2010 г. составила 71,6%. Снижение удельного веса в валюте баланса итоговой величины раздела «Капитал и резервы» является негативным фактом, так как в этом проявляется увеличение финансовой зависимости компании от заемного финансирования, что увеличивает уровень финансовых рисков. Такая ситуация говорит о снижении финансовой стабильности компании, следовательно, предприятие ООО «ТН – АльмРС» увеличило зависимость от внешних кредиторов.

На основании вышеизложенного можно сделать следующие выводы.

Анализ показателей финансово-экономической деятельности ООО «Татнефть-АльметьевскРемСервис» показал, что в анализируемом периоде наблюдается снижение всех рассматриваемых показателей, что указывает на уменьшение объемов деятельности в результате снижения деловой активности предприятия ООО «Татнефть-АльметьевскРемСервис».

Рассмотрев характеристику финансово-хозяйственной деятельности предприятия ООО «Татнефть-АльметьевскРемСервис», перейдем к оценке маржинальной прибыли и ее доли в выручке исследуемого предприятия.

Оценка маржинальной прибыли и ее доли в выручке предприятия

Маржинальная прибыль (доход) является одним из основных понятий анализа безубыточности. Он показывает величину дохода, который приносит каждая дополнительно произведенная единица продукции. Маржинальную прибыль называют также прибылью-брутто, или валовой прибылью, а после списания постоянных затрат получают прибыль-нетто (практически это прибыль до налогообложения). Иными словами, сумма покрытия характеризует вклад единицы продукции (работы, услуги) в покрытие постоянных затрат и получение прибыли. Поэтому главная роль в процессе управления прибылью принадлежит формированию маржинального дохода предприятия, так как маржинальный доход является промежуточным финансовым результатом, показывающим сумму постоянных затрат и прибыли в расчете на одну произведенную единицу продукции.

Анализ и оценка уровня маржинальной прибыли позволяет предприятию заранее определять уровень рентабельности как всего предприятия, так и отдельных видов номенклатуры продукции. При этом чем больше разница между ценой реализации продукции и суммой переменных затрат, тем больше сумма покрытия и, соответственно, выше будет уровень рентабельности продукции предприятия.

Представим расчет маржинального дохода предприятия ООО «Татнефть-АльметьевскРемСервис» за анализируемый период 2007–2009 гг. Исходные данные для оценки изменения маржинальной прибыли и ее доли в выручке ООО «Татнефть-АльметьевскРемСервис» за 2007–2009 гг. представим в таблице 3.

Таблица 3 – Исходные данные для оценки изменения маржинальной прибыли и ее доли в выручке ООО «Татнефть-АльметьевскРемСервис» за 2007–2009 гг.

Определим отклонения в 2008 г. по сравнению с 2007 г.

– По выручке от реализации продукции:

2139768 – 1990914 = 149294 тыс. руб.

– По переменным затратам:

1974046,4 – 1422423,2 = 191623 тыс. руб.

– По маржинальному доходу:

969722 – 968090,8 = -2369,2 тыс. руб.

– По постоянным затратам:

407037 – 369447,8 = 41988,8 тыс. руб.

– По суммарным затратам:

1981083 – 1787871 = 193212 тыс. руб.

– По прибыли от продаж:

198689 – 202643 = -43998 тыс. руб.

Аналогично выявим отклонения 2009 г. от 2008 г.:

– По выручке от реализации продукции:

1949149 – 2139768 = -194619 тыс. руб.

– По переменным затратам:

1900684 – 1974046 = -73362 тыс. руб.

– По маржинальному доходу:

444469 – 969722 = -121297 тыс. руб.

– По постоянным затратам:

389999 – 407037 = -17082 тыс. руб.

– По суммарным затратам:

1890639 – 1981083 = -90444 тыс. руб.

– По прибыли от продаж:

94910 – 198689 = -104179 тыс. руб.

На основе полученных данных определим отклонения маржинального дохода ООО «Татнефть-АльметьевскРемСервис» в 2008 г. по сравнению с 2007 г. и в 2009 г. по сравнению с 2008 г., т.е. нужно выяснить, в какую сторону изменилась прибыль предприятия.

Определим отклонения в 2008 г. по сравнению с 2007 г.

– По выручке от реализации продукции:

2139768 – 1990914 = 149294 тыс. руб.

– По переменным затратам:

1974046,4 – 1422423,2 = 191623 тыс. руб.

– По маржинальному доходу:

969722 – 968090,8 = -2369,2 тыс. руб.

– По постоянным затратам:

407037 – 369447,8 = 41988,8 тыс. руб.

– По суммарным затратам:

1981083 – 1787871 = 193212 тыс. руб.

– По прибыли от продаж:

198689 – 202643 = -43998 тыс. руб.

Аналогично выявим отклонения 2009 г. от 2008 г.:

– По выручке от реализации продукции:

1949149 – 2139768 = -194619 тыс. руб.

– По переменным затратам:

 Скачать реферат