Показатели бизнес-плана коммерческого банка

Уставный капитал - это первоначальный вклад акционеров, сформированный, как правило, в момент образования банка. Капитал или собственные средства акционеров- это средства, принадлежащие акционерам и сформированные в результате деятельности банка (в основном это нераспределенная в виде дивидендов и реинвестированная в развитие производства прибыль).

Отношение чистой прибыли к капиталу является показателем того, насколько эффективны эти инвестиции для банка в целом и для каждого акционера в отдельности.

Для сравнения прибыльности акционеров и ставок привлечения срочных вкладов необходимо учесть, что привлекаемые банком средства частично направляются в фонд обязательных резервов ЦБ РФ (ФОР) и реальная ставка привлечения для банка будет равна kпр = kпро/(1-N), где kпро - объявленная ставка привлечения, а N - норма отчислений в ФОР Введем соотношения:

(1)

(2)

где:

- kпр- объявленная банком максимальная ставка привлечения срочных вкладов, скорректированная на норму отчисления в ФОР, % годовых;

- ka - прибыльность акционеров банка, % годовых;

- Пpn - балансовая прибыль, полученная банком за n месяцев текущего года;

- Kn - средний за n месяцев капитал банка, рассчитанный по методике ЦБ РФ;

- Т - ставка налогообложения прибыли, равная для банков 43 % . С одной стороны не вся полученная прибыль облагается налогом, с другой стороны налогом облагается не прибыль а доход банка, поэтому точность расчетов чистой прибыли не превышает нескольких процентов и по сравнению с разностью kпр - ka мала и не оказывает заметного влияния на точность дальнейших рассуждений.

Как видно из выражения 2, прибыль за n месяцев пересчитывается на год и колебания ее, связанные с изменением конъюнктуры рынка нивелируются тем больше, чем продолжительнее период расчета.

Остановимся на выражении 1. Числитель- это разница между максимальной годовой ставкой привлечения, объявленной банком и годовой прибыльностью акционеров. Знаменатель- ставка прибыльности акционеров или, как ее часто называют, стоимостью нераспределенной прибыли. Иначе говоря, числитель- это разница между тем, что банк хочет и тем, что он может, а знаменатель- это то, что он хочет. Данные расчета этого показателя для банков Москвы, регулярно публикующих свои ставки привлечения, приведены в таблице 3.

В случаях, когда ka>kпр, значение показателя принималось равным 0. Очевидно, что эти случаи соответствуют нормальному "здоровому" состоянию банка. По мере приближения показателя к 100 % состояние банка ухудшается. Случаи, когда значение показателя превышают 100% соответствуют отрицательной балансовой прибыли и в дополнительных комментариях не нуждаются. Отсутствие значения показателя в таблице 3 означает отсутствие балансов банка на соответствующую дату. При отсутствии объявляемых банком ставок привлечения, использовались средние ставки по всей группе рассматриваемых банков. Как видно из таблицы 3, состояние банков за рассматриваемый период заметно ухудшилось, причем ситуация стала критической уже накануне кризиса. Собственно кризис явился катализатором, ярко проявившим чрезвычайно тяжелое состояние всей банковской системы России. Попробуем разобраться в причинах этого состояния. Для этого запишем прибыльность акционеров в виде, характерном для западной экономической литературы :

ROE = ROA* EM (3)

где: - ROE - return of equity, отношение чистой прибыли к капиталу; - ROA- return of assets, отношение чистой прибыли к активам; - EM - equity multiplier, мультипликатор капитала - отношение активов к капиталу.

Таблица 3

Значения расчетных показателей tb

 Скачать реферат