Планирование на предприятии
9
2. Расчет элементов операционного рычага
Расчет силы воздействия операционного рычага удобно произвести, сводя результаты в таблицу 3. Используя данные таблицы 1, рассчитаем основные элементы операционного рычага и представим их в таблицу 2.
Валовая маржа 1 = выручка от реализации без налогов – переменные расходы
Валовая маржа 2 = Валовая маржа 1 – отдельные постоянные расходы
Прибыль = Валовая маржа 2 – постоянные расходы
Процент валовой маржи к выручке от реализации = ((выручка от реализации без налогов – переменные затраты) /выручка от реализации без налогов) *100
Порог рентабельности = (постоянные затраты / процент валовой маржи 1) *100
Таблица 3. Элементы операционного рычага предприятия, тыс. руб.
|
показатель |
А |
Б |
В |
итого, тыс.руб. |
итого, % |
|
объем реализации |
71086 | ||||
|
косвенные налоги |
17060,6 | ||||
|
Выручка от реализации (без косвенных налогов) |
16938,2 |
15924,8 |
21964,1 |
54827 |
100 |
|
Переменные расходы |
12112,6 |
11387,9 |
15706,6 |
39207 |
71,5 |
|
Валовая маржа 1 |
4825,62 |
4536,91 |
6257,48 |
15620 |
28,5 |
|
процент к выручке |
28,5 |
28,5 |
28,5 | ||
|
отдельные постоянные расходы (ЗП мастера) |
1200 |
1400 |
1100 |
3700 |
6 |
|
Валовая маржа 2 |
3625,62 |
3136,91 |
5157,48 |
11920 |
10 |
|
постоянные расходы |
18120 |
48 | |||
|
результат (убыток) |
-3301,6 |
-37 |
Следовательно, получаем
Процент валовой маржи 1 = (54025,4-39207)/54025,4) *100 = 27,4%
Порог рентабельности = (18120+3700)/0,274 = 79635 (тыс.руб.)
Расчет запаса финансовой прочности осуществляется по формуле:
Запас финансовой прочности = выручка от реализации – порог рентабельности
Результатом расчета могут быть два варианта:
1. запас финансовой прочности – положительное число, что свидетельствует о результативной деятельности;
2. запас финансовой прочности – отрицательное число, что означает отсутствие у предприятия запаса финансовой прочности и нахождение его в зоне убытков.
Следовательно, получаем
Запас финансовой прочности = 54827- 79635 = - 24808 (тыс. руб.)
Таким образом, расчет подтверждает, что существует отсутствие запаса финансовой прочности в деятельности анализируемого предприятия, поэтому необходимо дальнейшее исследование его деятельности и нахождение возможных вариантов выхода из зоны убытков: сокращение расходов; сокращение расходов и увеличение объемов реализации; изменение ассортимента продукции.
3. Сокращение расходов
Конъюнктурные исследования доказали, что среднеотраслевое значение рентабельности аналогичных предприятий составляет 6,2% от оборота, т.е. целью деятельности предприятия является получение прибыли в размере:
71086 тыс.руб. * 0,062 = 4407,33 тыс.руб.
Если переменные расходы по отношению к объему реализации остаются на прежнем уровне (т.е. процент валовой маржи не изменяется), то объем выручки от реализации, который соответствует новому уровню валовой маржи должен составить:
Новая выручка = (новая валовая маржа / первоначальный процент ВМ)*100%
Новая валовая маржа должна достичь такого уровня, чтобы покрыть постоянные расходы и обеспечить получение рентабельности к обороту 6,2%, т.е. дать прибыль в размере 4407,33 тыс.руб.
Новая валовая маржа = 54025,4+4407,33 = 58432,7 (тыс. руб.)
Тогда новая выручка от реализации составит:
58432,7/ 0,274 = 213258 (тыс.руб.)
4. Сокращение расходов и увеличение объемов реализации
Сумма, на которую следует сократить расходы, должна покрыть убытки и принести прибыль на заданную величину. Сокращение расходов должно составить:
Скачать реферат