Денежные потоки организации и управление ими

По инвестиционной деятельности предприятия основными видами платежного календаря являются следующие:

Календарь (бюджет) формирования портфеля долгосрочных финансовых инвестиций. Этот вид документа состоит из двух разделов:

«график затрат на приобретение различных долгосрочных финансовых инструментов инвестирования»;

«график поступления дивидендов и процентов по долгосрочным финансовым инструментам инвестиционного портфеля».

Календарь (капитальный бюджет) реализации программ реальных инвестиций. В этом виде оперативного финансового плана содержатся показатели двух разделов:

«график капитальных затрат»;

«график поступления инвестиционных ресурсов» в разрезе отдельных источников.

Календарь (капитальный бюджет) реализации отдельных инвестиционных проектов. Составляется в разрезе центров ответственности. Структура данного документа аналогична структуре вышеприведенного бюджета.

По финансовой деятельности предприятия могут разрабатываться следующие виды платежного календаря :

Календарь (бюджет) эмиссии акций. Этот вид платежного календаря имеет две разновидности — если он разрабатывается до начала продажи акций на первичном фондовом рынке, то включает только один раздел: «график платежей, обеспечивающих подготовку эмиссии акций»; если он разрабатывается для периода осуществляемой продажи акций, то в его составе выделяют показатели двух разделов: «график поступления денежных средств от эмиссии акций» и «график платежей, обеспечивающих продажу акций».

Календарь (бюджет) эмиссии облигаций. Такой документ носит периодический характер. Принципы его разработки аналогичны бюджету эмиссии акций.

Календарь амортизации основного долга по финансовым кредитам. Этот вид платежного календаря содержит лишь один раздел — «график амортизации основного долга». Показатели этого бюджета дифференцируются в разрезе каждого кредита, подлежащего погашению. Суммы платежей и их сроки устанавливаются в соответствии с условиями кредитных договоров.

Перечисленные виды платежного календаря могут быть дополнены с учетом объема и специфики деятельности предприятия. При этом разработка платежного календаря в различных его вариантах значительно облегчается при использовании современных компьютерных технологий.

 Скачать реферат